婚纱第一股｜嘉艺控股拟2月底港交所上市，市值5.8亿港元

嘉艺控股2月15日-2月20日招股，预期2月28日上市。

2月13日，嘉艺控股有限公司(下文简称“嘉艺控股”或“集团”)发布了通过港交所聆讯后的资料，创升融资为其独家保荐人。嘉艺控股在第二次交表后不到4个月终于得偿所愿闯关成功。

嘉艺控股为伴娘裙、婚纱及特别场合服的一站式解决方案供应商，而根据Ipsos报告，就收益(约占2.9%的市场份额)而言，公司为2017年中国最大的伴娘裙制造商。公司于往绩记录期内有超过95%的收益来自时装品牌。

公司多年来致力向客户提供一站式解决方案及高品质的产品，已建立品牌声誉及取得客户的认同，客户越来越信赖公司，令公司可于中国维持伴娘裙制造商的领导地位。于最后实际可行日期，公司已与若干伴娘裙客户(当中三名于往绩记录期为公司的五大客户)建立平均超过12年的关系，成为彼等的独家供应商，见证客户对公司的信赖。

公司主要向美国时装品牌销售产品，其中包括伴娘裙、婚纱及特别场合服。除为客户制造产品外，公司致力成为客户业务营运的重要一环，公司同时提供多元化增值服务，包括潮流走势分析、产品设计及开发、原材料采购、设计及开发、生产、品质保证及存货管理等。公司积极为客户提供创新设计及挑选物料的意见，并应用公司多年来累积的丰富行业知识及市场情报，与客户共同开发产品。

公司于位处中国东莞市虎门镇的生产设施制造产品。鉴于公司有限产能，视乎产品及生产设施的产能而定，公司将产品的部分生产程序外判予第三方分包商，以满足客户对公司产品的需求。

公司产品分为四个类别，即伴娘裙、婚纱、特别场合服及其他。截至2016年、2017年及2018年3月31日止年度以及截至2018年9月30日止6个月，收益主要由销售伴娘裙产生，分别占相关期间总收益约79.3%、77.3%、62.3%及42.7%。截至2018年3月31日止年度及截至2018年9月30日止6个月，伴娘裙占总收益的百分比下降主要归因于特别场合服销量的上升，因为公司的策略是将更多有限产能及资源分配至特别场合服，特别场合服通常平均售价较低及交货时间较短。

2016-2018年，嘉艺控股收益分别为1.65亿港元、1.69亿港元、2.08亿港元；毛利分别为4336.5万港元、4870.8万港元、5799.5万港元；利润分别为1208.9万港元、2383.2万港元、2381.7万港元。